財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)是以企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表、經(jīng)營計(jì)劃及其他相關(guān)的財(cái)務(wù)資料為依據(jù)，利用財(cái)會、金融、企業(yè)管理、市場營銷等理論，采用比例分析，數(shù)學(xué)模型等方法，發(fā)現(xiàn)企業(yè)存在的風(fēng)險(xiǎn)，并向經(jīng)營者示警。本篇會計(jì)論文闡述了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的構(gòu)建原則，及構(gòu)建方法，分析經(jīng)營性事業(yè)單位財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)因素，以為事業(yè)單位的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)把控提供借鑒。

　　推薦期刊：核心期刊《中國工會財(cái)會》是由中華人民共和國新聞出版總署、正式批準(zhǔn)公開發(fā)行的優(yōu)秀期刊。自創(chuàng)刊以來，以新觀點(diǎn)、新方法、新材料為主題，堅(jiān)持"期期精彩、篇篇可讀"的理念。中國工會財(cái)會內(nèi)容詳實(shí)、觀點(diǎn)新穎、文章可讀性強(qiáng)、信息量大，眾多的欄目設(shè)置，中國工會財(cái)會公認(rèn)譽(yù)為具有業(yè)內(nèi)影響力的雜志之一。中國工會財(cái)會并獲中國優(yōu)秀期刊獎(jiǎng)，現(xiàn)中國期刊網(wǎng)數(shù)據(jù)庫全文收錄期刊。相關(guān)有國家級期刊《財(cái)會研究》省級期刊《財(cái)會學(xué)習(xí)》

　　[關(guān)鍵詞]財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn);預(yù)警;指標(biāo)

　　2008年的世界金融危機(jī)突襲全球，對世界各國經(jīng)濟(jì)造成嚴(yán)重影響，世界經(jīng)濟(jì)金融局勢復(fù)雜多變，不穩(wěn)定不確定因素明顯增多。許小年在2013年中國金融政策研討會中指出：金融危機(jī)以來中國財(cái)務(wù)體系發(fā)展在倒退。同時(shí)，事業(yè)單位體制改革也不斷深入，對于轉(zhuǎn)型期的事業(yè)單位來說財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的把控直接影響到單位的生存狀況。因此，及時(shí)把控財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，建立財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)衡量指標(biāo)，及早發(fā)現(xiàn)財(cái)務(wù)不穩(wěn)定因素，從源頭杜絕財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)隱患，盡量減少財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)擴(kuò)大成為我國事業(yè)單位財(cái)務(wù)管理工作內(nèi)容的改革方向。2014年12月全國財(cái)政工作會議強(qiáng)調(diào)要提高事業(yè)單位資金使用效率、加強(qiáng)監(jiān)督檢查、優(yōu)化資金結(jié)構(gòu)，積極推進(jìn)當(dāng)前財(cái)務(wù)改革發(fā)展要求，改善事業(yè)單位財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制管理，提高財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)警和把控能力。由此可見，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的構(gòu)建是我國財(cái)務(wù)工作的重要環(huán)節(jié)，但是目前，我國事業(yè)單位系統(tǒng)中尚沒有完善的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)來把控財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，因此，本文將為事業(yè)單位的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)系統(tǒng)構(gòu)建提供參考性研究。

　　2財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的構(gòu)建原則

　　2.1先兆性原則

　　財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的建立必須對單位的財(cái)務(wù)狀況有重點(diǎn)把控、預(yù)測未來的作用。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)衡量指標(biāo)根據(jù)單位過去成果表現(xiàn)以及當(dāng)下財(cái)務(wù)報(bào)表的數(shù)據(jù)整理情況，對收集的數(shù)據(jù)根據(jù)分析需要進(jìn)行準(zhǔn)確篩選，從眾多的數(shù)據(jù)中準(zhǔn)確把握能靈敏、直觀地反映單位財(cái)務(wù)狀況的指標(biāo)，方便單位管理者了解單位的運(yùn)行現(xiàn)狀，并對單位未來可能出現(xiàn)的財(cái)務(wù)狀況有心理預(yù)期。

　　2.2科學(xué)性原則

　　事業(yè)單位的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)必須遵循科學(xué)性的原則，即風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)指標(biāo)選取、監(jiān)測時(shí)間段設(shè)定、監(jiān)測方法以及通過何種方式呈現(xiàn)出來整個(gè)系統(tǒng)過程都必須遵循科學(xué)性原則。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)選取的科學(xué)性指選取指標(biāo)能反映單位內(nèi)部財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)之間的相關(guān)性，并且能真實(shí)反映單位內(nèi)部生產(chǎn)經(jīng)營業(yè)績和財(cái)務(wù)活動存在的潛在危機(jī);監(jiān)測時(shí)間段科學(xué)性表現(xiàn)在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)必須根據(jù)單位的生產(chǎn)經(jīng)營業(yè)績和同行業(yè)單位的市場整體情況，定期地進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控，若出現(xiàn)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)異常，風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)需要調(diào)整預(yù)警時(shí)間段，及時(shí)反映單位經(jīng)營動態(tài)和市場行情。預(yù)警方法合理科學(xué)指整個(gè)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警過程應(yīng)該同時(shí)采用定量和定性的切實(shí)可行的分析方法，預(yù)警程序同單位的大小、規(guī)模相匹配，另外保持低成本預(yù)警支出也是預(yù)警合理原則必不可少的。

　　2.3系統(tǒng)性原則

　　財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)需要將單位作為整體考慮，從選取預(yù)警指標(biāo)開始，全面整體的考慮單位在整個(gè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)過程中可能面臨的考核。運(yùn)用財(cái)務(wù)信息的網(wǎng)絡(luò)化趨勢，從點(diǎn)、線、面一步步跟蹤單位財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的變化，同時(shí)將市場環(huán)境、財(cái)政政策、利率、匯率等其他外部因素綜合考慮起來分析財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的原因。系統(tǒng)化的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系還可以從動態(tài)角度根據(jù)單位過去的經(jīng)濟(jì)動態(tài)預(yù)測未來的發(fā)展趨勢，敏銳、準(zhǔn)確地反映單位未來的財(cái)務(wù)狀況，對單位進(jìn)行完整、全面的財(cái)務(wù)預(yù)警風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測，通過監(jiān)測指標(biāo)對單位的真實(shí)財(cái)務(wù)狀況給出系統(tǒng)的反應(yīng)。

　　2.4實(shí)用性原則

　　財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)在實(shí)際操作過程中必須秉承著簡單、實(shí)用、好用的特征，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)在設(shè)計(jì)上把單位管理需求作為第一要素考慮，將系統(tǒng)構(gòu)建始終與實(shí)際業(yè)務(wù)需求緊密連接在一起，根據(jù)單位業(yè)務(wù)內(nèi)容的變更，及時(shí)調(diào)整單位在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)的設(shè)計(jì)，保持系統(tǒng)建設(shè)良好的連貫性。只有預(yù)警系統(tǒng)具有可實(shí)際操作的價(jià)值并且便捷地反映單位財(cái)務(wù)情況，才能在單位里被廣泛使用，達(dá)到實(shí)時(shí)監(jiān)控的目的。

　　3經(jīng)營性事業(yè)單位財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)構(gòu)建

　　事業(yè)單位以社會服務(wù)為根本宗旨，并不追求高利潤回報(bào)，因此事業(yè)單位的財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)主要保障單位的收支平衡，防止盲目擴(kuò)張以及過分投資。由于事業(yè)單位缺乏財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的敏感性，收集的2009—2013年財(cái)務(wù)報(bào)表框架簡單，主要通過流動比率、速動比率、資產(chǎn)負(fù)債比率、凈資產(chǎn)收益率、總資產(chǎn)報(bào)酬率、成本費(fèi)用利潤率、銷售凈利率、存貨周轉(zhuǎn)率、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、凈利潤增長率、主營業(yè)務(wù)收入增長率、現(xiàn)金凈流量、債務(wù)保障率、現(xiàn)金再投資比率等考察事業(yè)單位財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警能力。

　　注：流動比率=流動資產(chǎn)/流動負(fù)債;速動比率=(流動資產(chǎn)-存貨)/流動負(fù)債;資產(chǎn)負(fù)債比率=經(jīng)營現(xiàn)金流量/流動負(fù)債;

　　凈資產(chǎn)收益率=凈利潤/平均資產(chǎn)總額; 總資產(chǎn)報(bào)酬率=總收益/總資產(chǎn);成本費(fèi)用利潤率=凈利潤/成本費(fèi)用;銷售凈利率=凈利潤/銷售收入

　　存貨周轉(zhuǎn)率=銷售成本/平均存貨;流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=流動資產(chǎn)/平均總資產(chǎn);

　　總資產(chǎn)增長率; 凈利潤增長率=(本期凈利潤-上期凈利潤)/上期凈利潤;主營業(yè)務(wù)收入增長率=(本期主營業(yè)務(wù)收入-上期主營業(yè)務(wù)收入)/上期主營業(yè)務(wù)收入

　　現(xiàn)金凈流量=現(xiàn)金或現(xiàn)金等價(jià)物的流入(收入)-流出(支出)/現(xiàn)金總量;債務(wù)保障率=現(xiàn)金流量/債務(wù)總額;現(xiàn)金再投資比率=經(jīng)營現(xiàn)金流量/資本性支出

　　對經(jīng)營性事業(yè)單位進(jìn)行財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)，可采取以下步驟：

　　(1)選取評價(jià)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的基本模塊及基本模塊下的評價(jià)指標(biāo)

　　(2)根據(jù)會計(jì)法則或評價(jià)指標(biāo)對企業(yè)重要性的估計(jì)，兩兩比較各指標(biāo)的相對重要性

　　(3)根據(jù)層次分析法(AHP)確定各項(xiàng)指標(biāo)的權(quán)重。層次分析法(AHP)是根據(jù)美國匹茲堡大學(xué)教授T.L.Saaty 在20世紀(jì)70年代提出來的一種指標(biāo)權(quán)重賦值法，其核心是對決策行為、方案和決策對象進(jìn)行評價(jià)和選擇，并對它們進(jìn)行優(yōu)劣排序，從而為決策者提供定量的決策依據(jù)。通過這種方法可以構(gòu)建有序的遞階指標(biāo)系統(tǒng)，通過德爾菲法、兩兩指標(biāo)對比分析等主管評價(jià)各個(gè)指標(biāo)重要程度。然后通過對各個(gè)評判結(jié)果將數(shù)據(jù)進(jìn)行一致性處理，根據(jù)各指標(biāo)的大小重要程度給予指標(biāo)權(quán)重系數(shù)。本文的具體操作為：①將財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評定指標(biāo)劃分為幾個(gè)模塊，即判斷矩陣。②計(jì)算每個(gè)矩陣每一行元素的乘積的 N次方根，再對向量方根進(jìn)行歸一化處理即為指標(biāo)的權(quán)重系數(shù)。

　　4實(shí)例分析

　　為了集中反映該經(jīng)營性事業(yè)單位五年內(nèi)的生產(chǎn)經(jīng)營狀況，選取了2009—2013年單位的財(cái)務(wù)報(bào)表，并對相關(guān)指標(biāo)給予了權(quán)重、歸一化處理，通過十二個(gè)指標(biāo)綜合反映了其財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)。

　　5經(jīng)營性事業(yè)單位財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)因素分析

　　(1)償債能力

　　從各指標(biāo)的實(shí)際值來看，流動比率大于臨界值，速動比率和資產(chǎn)負(fù)債比率低于臨界值，說明此單位在償債能力方面減少了負(fù)債積累，同時(shí)擴(kuò)大了資本盈利能力的可能。從償債能力的財(cái)務(wù)預(yù)警綜合指數(shù)來看，單位在2009年有面臨財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的情況，但是該單位在業(yè)務(wù)、管理手段方面給予調(diào)整，2010年和2011年擺脫財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的籠罩，但是2012年又出現(xiàn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)狀況，2013年出現(xiàn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)重警預(yù)報(bào)。這說明2009年單位的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)根本問題并沒有解決，只是暫時(shí)出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)消除假象，因此該單位應(yīng)該在償債能力方面引起重視。

　　(2)獲利能力

　　獲利能力的各項(xiàng)指標(biāo)到2013年有明顯提升，并且各項(xiàng)指標(biāo)均高于臨界值，說明單位在凈資產(chǎn)、總資產(chǎn)、銷售收入等方面均有提高。從償債能力的財(cái)務(wù)預(yù)警綜合指數(shù)來看，2009—2011年單位正在經(jīng)歷輕微的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，但從2012年以來，單位從降低成本費(fèi)用，增加總資產(chǎn)、銷售收入等手段幫助單位擺脫財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，到2013年財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)有所緩解。

　　(3)管理能力

　　單位固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率在2009年達(dá)到臨界值，但是2010—2012年低于臨界值，2013年恢復(fù)臨界值水平;流動資產(chǎn)率隨著企業(yè)的發(fā)展始終保持上升趨勢，2013年大于臨界值。2011年單位出現(xiàn)較嚴(yán)重財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)報(bào)，這時(shí)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)比較嚴(yán)重了，單位進(jìn)行了固定資產(chǎn)、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的調(diào)整。 2012年、2013年單位完全擺脫財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警危機(jī)，經(jīng)濟(jì)運(yùn)行良好，同時(shí)也說明單位的管理能力較強(qiáng)。

　　(4)發(fā)展?jié)摿?/p>

　　單位發(fā)展?jié)摿Ω鱾€(gè)指標(biāo)的實(shí)際值隨著單位的發(fā)展逐步好轉(zhuǎn)，2012年與臨界值基本持平，到2013年已經(jīng)高于臨界值水平。財(cái)務(wù)綜合預(yù)警指數(shù)說明企業(yè)在2009年、2010年處于較嚴(yán)重財(cái)務(wù)預(yù)警報(bào)告中，有向更嚴(yán)重發(fā)展的趨勢。2011年出現(xiàn)嚴(yán)重的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)警告，單位采取了提升總資產(chǎn)增長率、凈利潤增長率、主營業(yè)務(wù)增長率等方式扭轉(zhuǎn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)危機(jī)，2012年和2013年擺脫財(cái)務(wù)危機(jī)問題。通過對主營業(yè)務(wù)、總資產(chǎn)和凈利潤占比的調(diào)整，單位從財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)危機(jī)預(yù)警中恢復(fù)得很快，說明單位的發(fā)展?jié)摿薮蟆?/p>

　　(5)現(xiàn)金流量

　　單位的現(xiàn)金流量各項(xiàng)指標(biāo)都比較正常，2009—2013年每年的指標(biāo)都有所提高并且逐漸趨于臨界值，到2013年單位的現(xiàn)金流量比、債務(wù)保障比、再投資比率都超越了臨界值。從財(cái)務(wù)預(yù)警綜合指數(shù)來看，單位在近5年并沒有重大的財(cái)務(wù)危機(jī)，2009年、2010年單位財(cái)務(wù)處于輕微財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)告，經(jīng)過一些調(diào)整，從2011年起單位就擺脫了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警，一直處于良好狀態(tài)。

　　從整體來看，2009年企業(yè)償債能力(-0.25)、獲利能力(-0.19)、管理能力(-0.25)、發(fā)展?jié)摿?-0.14)、現(xiàn)金流量(-0.39)整體處于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警情況，2010年仍處于此狀態(tài)，僅有償債能力(0.04)這一項(xiàng)表示單位風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警程度低，說明單位的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)并沒有消除，需要進(jìn)一步調(diào)整。2011年單位的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)不但沒有減少，反而更加嚴(yán)重，單位管理能力(-2.83)和發(fā)展?jié)摿?-2.53)的財(cái)務(wù)預(yù)警綜合指數(shù)較高，但是現(xiàn)金流量(0.05)恢復(fù)良性狀態(tài)，說明單位的管理方針出現(xiàn)錯(cuò)誤并影響到了單位的進(jìn)一步發(fā)展，但是通過現(xiàn)金流量的調(diào)整可以幫助單位擺脫財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)危機(jī)。單位通過改進(jìn)生產(chǎn)技術(shù)、擴(kuò)大銷售范圍、收短收款期限、減少債務(wù)累積等方式幫助單位從嚴(yán)重財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)中恢復(fù)過來，2012年企業(yè)管理能力(3.92)、發(fā)展?jié)摿?4.33)兩項(xiàng)財(cái)務(wù)指標(biāo)恢復(fù)正常，現(xiàn)金流量(0.07)為輕警，償債能力(-0.78)、獲利能力(-0.54)兩項(xiàng)變輕微。2013年單位的后四項(xiàng)財(cái)務(wù)綜合預(yù)警情況良好，僅有償債能力指標(biāo)較高(-1.12)，表明單位的財(cái)務(wù)狀況在債務(wù)管理上仍有缺陷，需要通過減少借款額、減少債務(wù)占比、加快資金流轉(zhuǎn)等方式進(jìn)行債務(wù)管理調(diào)整。

　　財(cái)會論題拓展：財(cái)會論文發(fā)表淺談銀行金融管理制度發(fā)展趨勢

　　隨著經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的調(diào)整及市場的變化,商業(yè)銀行開始涉足企業(yè)并購,但由于限制較多,成功的案例或業(yè)務(wù)發(fā)展不多見。這一方面表明商業(yè)銀行在投行業(yè)務(wù)還遠(yuǎn)遠(yuǎn)未達(dá)到成熟,另一方面也說明隨著市場的發(fā)展,政策的放寬,未來商業(yè)銀行投行業(yè)務(wù)的前景廣闊,大有作為。